1. 首页
  2. 基金

净值高低对购买基金有影响吗?

直接给出结论:净值的高低对是否能够赚钱,风险的高低,值不值得投资并没有任何的关系。01.基金净值的高低唯一会影响可能是同一投资金额购买基金份额的多少,

如果2只净值表现一样的基金,基金净值低购买的基金份额多,收益一定会比基金净值高,所能购买基金份额少的基金收益高吗?购买的份额越多代表收益越高吗?

举个小例子:假设市场上有两只除了基金净值不同外,其他一切的业绩表现、基金经理等相同,

A基金净值为0.5元,B基金净值为1元,一段时间后2只基金净值都增长了20%,

那么投资1万元,究竟A基金收益高还是B基金收益高呢?

A基金计算过程:购买份额数=10000/0.5=20000份

A基金净值增长20%,净值由0.5元上涨至0.6元,计算过程【0.5*(1+20%)】

A基金账户的总资产=0.6元/份*20000份=12000元,

收益为12000-10000=2000元。

B基金计算过程:购买份额数=10000/1=10000份

B基金净值增长20%,净值由1元上涨至1.2元,计算过程【1*(1+20%)】

B基金账户的总资产=1.2元/份*10000份=12000元,

481001基金净值_481001基金净值_基金481001净值查询

收益为12000-10000=2000元。

是不是感到有点惊讶,1万元可以购买A基金20000份,B基金只可以10000份,为什么AB两只基金最终的资产和收益都是一样的?原因很简单因为收益计算的基数不是基金净值或基金份额,而是基金的资产(基金份额*基金净值),收益的高低主要取决于基金净值增长率(回报率),因此我们在挑选基金时,不应该以基金净值的高低作为买卖的标准,而是该基金是否具有投资价值,基金的回报率,优秀的基金能够持续为投资者赚钱。

02.影响基金净值高低的关键因素影响基金净值高低的第一个因素:基金分红

博时信用债纯债债券A (050027)

以博时信用债纯债债券A (050027)为实例,说明基金分红导致基金净值快速下跌,但实际上并未对投资者本身造成任何额外的收益和损失。

从上图你会看到2020年1月9日博时信用债的基金净值从1.1168元突然下跌至1.0962元,作为稳健代表的债券基金一日时间就下跌了0.0206元,是不是该基金投资什么债券踩雷了,如果你自己投资的话会出现大额亏损,非也,我们做一个简单的计算:

博时信用债纯债债券A (050027)净值明细

假设2020年1月10日基金不分红的话,基金净值为多少?

2020年1月9日博时信用债的基金净值1.1168元,

2020年1月10日基金净值增长了0.06%,

如果1月10日不分红基金净值为1.1168*(1+0.06%)=1.1175元。

而实际情况该天基金进行了分红,每份派现金0.0213元,基金单位净值变为1.1175-0.213=1.0962元,如果你持有1000份该基金选择现金分红方式,10日当天你银行卡将收到21.3元的现金分红,1000份博时信用债基金份额,市值为1096.2元,与不分红前基金账户资产1117.5元一样,分红并不是基金公司拿出额外的钱给投资分红,只是将基金资产一部分以现金形式分给投资者,基金持有者并不产生额外的收益和损失,只是从投资的左口袋转到右口袋。基金净值走势图突然某天因为分红快速降低,不需过于担忧,基金分红是影响净值的变化的因素之一。

影响基金净值高低的第二个因素:基金拆分折算

南方中证500ETF

481001基金净值_481001基金净值_基金481001净值查询

南方中证500ETF联接A

南方中证500ETF和南方中证500ETF都是同一个基金经理和同一管理人,但它们之间的净值相差较大,南方中证500ETF单位净值为5.9796元,南方中证500ETF联接A单位净值1.4045元,净值相差那么大是什么原因造成的呢?

从南方中证500ETF净值走势图中,可以明显的看到2015年4月14日基金净值从2点多一下子涨到8点多,是因为当天交易日该基金投资业绩非常出色,基金净值一下暴涨吗?

南方中证500ETF净值走势

2015年4月14日南方中证500ETF进行了基金份额拆分折算

2015年4月14日南方中证500ETF进行了基金份额拆分折算,拆分折算的比例为1:0.2803,即原来1基金份额拆分后变为0.2803份,基金总份额减少了,在基金资产总净值不变的情况下,基金单位净值上涨了。

做一下简单的计算题:

折算前基金资产净值为6,753,939,734.31 元,基金份额总额为 2,966,093,841 份

折算前基金单位净值=折算前基金资产净值/基金份额总额

=6,753,939,734.31元 /2,966,093,841 份

=2.277元/份

拆分折算的比例为1:0.2803239845

折算后基金总份额= 2,966,093,841 份*0.2803=831,396,103.6份

基金拆分折算不影响基金资产净值,折算前后的基金资产净值相同

折算后基金单位净值=基金资产净值/折算后基金总份额

=6,753,939,734.31 元/831,396,103.6份

=8.1198元/份

很明显基金拆分折算不会影响基金的资产净值的变化,但会在短时间内导致基金的单位净值快速上涨或快速下跌。为何南方中证500ETF那么麻烦进行份额拆分折算,将基金净值从2元多上涨到8元多呢?

基金481001净值查询_481001基金净值_481001基金净值

中证500指数

2015年4月14日中证500指数收盘价为8119.96,份额拆分折算后南方中证500ETF的单位净值为8.1198元/份,两者相差很近,ETF基金是在场内二级市场买卖交易,可以为买卖双方以中证500指数盘中交易涨幅作为依据,方便双方交易。因为南方中证500ETF主要跟踪中证500指数,份额拆分折算后单位净值和点位相近,盘中交易时,中证500指数涨多少,南方中证500ETF大致涨幅相同。

如:盘中交易中证500指数上涨了2%,点位8282.36,南方中证500ETF单位净值是收盘后才公布的,而南方中证500ETF单位净值和中证500指数点位走势十分相近,这样就可以在盘中交易时,可以大概估算南方中证500ETF单位净值具体数值,净值也涨2%,单位净值为8.2822元附近,买卖双方根据该单位净值报价挂单交易,如果南方中证500ETF单位净值是2元多的时候,需要手动计算,而盘中交易价格变化是迅速的。

南方中证500ETF单位净值为5.9796元,南方中证500ETF联接A单位净值1.4045元,两只基金的单位净值相差那么大,业绩表现会不会有所很大区别,单位净值低的南方中证500ETF联接A业绩表现比单位净值高的南方中证500ETF业绩表现好呢?

业绩表现对比

南方中证500ETF单位净值是南方中证500ETF联接A的单位净值的4倍多,但是它们单位净值相差那么多,业绩表现去没有太大区别。2016-2019年南方中证500ETF涨幅为49.3%,南方中证500ETF联接A涨幅为46.52%,6年多时间两只基金业绩只相差2.78%,微乎其微。

因此一只基金的单位净值高低并不影响基金的业绩,净值高的基金并不是一定比净值低的基金涨得慢,跌得多,基金净值高低与是否会赚钱,能不能买,风险高低并无直接关系。

如果我的回答对你有帮助,请你动手给我点个赞同和喜欢吧!你的点赞是我的动力,谢谢!

原创文章,作者:花样财经,如若转载,请注明出处:https://www.massflowmeter.cn/14/14.html

发表评论

您的电子邮箱地址不会被公开。 必填项已用*标注